WYOMISSING, Pa .– (BUSINESS WIRE) - Сегодня компания Penn National Gaming, Inc. (PENN: Nasdaq) («Penn National» или «Компания») объявила о начале подписанного публичного размещения акций на общую сумму 250 миллионов долларов США. Компании («Предложение простых акций») и подписанное публичное размещение на общую сумму 250 миллионов долларов США основной суммы конвертируемых старших облигаций со сроком погашения до 2026 года («Конвертируемые облигации» и такое предложение, «Предложение конвертируемых нот»).

Компания намерена предоставить андеррайтерам 30-дневный опцион на покупку до 37.5 млн. Долл. США дополнительных акций своих обыкновенных акций в рамках размещения простых акций и 30-дневный опцион на приобретение совокупной основной суммы дополнительных конвертируемых облигаций на сумму до 37.5 млн. Долл. США в Предложение конвертируемых облигаций. Компания планирует использовать чистую выручку от Предложения по обыкновенным акциям и Предложения по конвертируемым облигациям для общих корпоративных целей. Ни закрытие Предложения Обыкновенных акций, ни Предложение конвертируемых облигаций не обусловлено закрытием другого Предложения.

Goldman Sachs & Co. LLC и BofA Securities действуют как совместные бухгалтерские менеджеры по размещению обыкновенных акций и конвертируемых облигаций. Заявление о регистрации на полке, относящееся к этим ценным бумагам, было подано в Комиссию по ценным бумагам и биржам США («SEC») и вступило в силу. Каждое из Предложения обыкновенных акций и Предложения конвертируемых облигаций может быть сделано только посредством приложения к проспекту эмиссии и сопровождающего базового проспекта. Предварительные дополнения к проспекту и сопровождающие его базовые проспекты, относящиеся к каждому предложению обыкновенных акций и предложению конвертируемых облигаций, будут поданы в SEC и будут доступны на веб-сайте SEC по адресу www.sec.gov. Копии дополнений к предварительному проспекту и сопровождающего базового проспекта, относящегося к Предложению обыкновенных акций и Предложению конвертируемых облигаций, можно получить в Goldman Sachs & Co. LLC, 200 West Street, New York, New York 10282, Attention: Prospectus Department, по телефону по телефону (866) 471-2526 или по электронной почте prospectus-ny@ny.email.gs.com или BofA Securities, NC1-004-03-43, 200 North College Street, 3-й этаж, Charlotte NC 28255-0001, Внимание: Проспектное отделение или по электронной почте: dg.prospectus_requests@bofa.com.

Настоящий пресс-релиз не является предложением о продаже или предложением о покупке какой-либо акции обыкновенных акций, конвертируемых облигаций или какой-либо другой ценной бумагой и не является предложением, предложением или продажей в любой юрисдикции, в которой такое предложение , вымогательство, покупка или продажа незаконны. Прежде чем инвестировать, пожалуйста, ознакомьтесь с приложением к проспекту и прилагаемым базовым проспектом и другими документами, которые Penn National подала в SEC для получения более полной информации о Penn National.

О Penn National Gaming

Penn National Gaming владеет, управляет или владеет долями участия в 41 игровой и гоночной недвижимости в 19 юрисдикциях и терминалах для видеоигр с акцентом на развлечения в игровых автоматах. Мы также предлагаем ставки на спорт в наших отелях в Индиане, Айове, Мичигане, Миссисипи, Пенсильвании и Западной Вирджинии. В общей сложности в собственности Penn National представлено около 50,000 1,300 игровых автоматов, 8,800 настольных игр и XNUMX XNUMX гостиничных номеров. Кроме того, Компания управляет подразделением интерактивных игр через свою дочернюю компанию Penn Interactive Ventures, LLC, которая запустила iCasino в Пенсильвании и, благодаря стратегическому партнерству, осуществляет онлайн-ставки на спорт в Индиане, Пенсильвании и Западной Вирджинии. У компании также есть ведущая программа лояльности клиентов, mychoice, с более чем пятью миллионами активных клиентов.

Прогнозные заявления

Этот пресс-релиз содержит «прогнозные заявления» в значении Закона о реформе судебного разбирательства по ценным бумагам 1995 года. Эти заявления могут быть определены с использованием прогнозной терминологии, такой как «ожидает», «верит», «оценивает» "Проекты", "намерения", "планы", "цели", "ищет", "может", "будет", "должен" или "предвидит" или отрицательные или другие варианты этих или аналогичных слов, или обсуждение будущих событий, стратегий или рисков и неопределенностей. Все такие заявления подвержены рискам, неопределенности и изменениям обстоятельств, которые могут оказать существенное влияние на будущие финансовые результаты и бизнес Компании.

Соответственно, Компания предупреждает, что содержащиеся в настоящем документе прогнозные заявления квалифицированы важными факторами, которые могут привести к тому, что фактические результаты будут существенно отличаться от отраженных в таких заявлениях. Such factors include, but are not limited to, risks related to the following: (a) market conditions for the Company’s common stock and corporate debt generally, for the securities of gaming, hospitality and entertainment companies; (b) the anticipated terms of the proposed Common Stock Offering and Convertible Notes Offering; (c) the timing and ability of the Company to consummate the Common Stock Offering and Convertible Notes Offering; (d) the anticipated use of proceeds and difficulties, delays or unexpected costs in offering the Common Stock Offering and Convertible Notes Offering; (e) the magnitude and duration of the impact of the COVID-19 pandemic on capital markets, general economic conditions, unemployment, consumer spending and the Company’s liquidity, financial condition, supply chain, operations and personnel; (f) industry, market, economic, political, regulatory and health conditions; (g) disruptions in operations from data protection breaches, cyberattacks, extreme weather conditions, medical epidemics or pandemics such as COVID-19, and other natural or manmade disasters or catastrophic events; (h) the reopening of the Company’s gaming properties are subject to various conditions, including numerous regulatory approvals and potential delays and operational restrictions; (i) our ability to access additional capital on favorable terms or at all; (j) our ability to remain in compliance with the financial covenants of our debt obligations; (k) the consummation of the proposed Morgantown and Perryville transactions with GLPI are subject to various conditions, including third-party agreements and approvals, and accordingly may be delayed or may not occur at all; (l) actions to reduce costs and improve efficiencies to mitigate losses as a result of the COVID-19 pandemic could negatively impact guest loyalty and our ability to attract and retain employees; (m) the outcome of any legal proceedings that may be instituted against the Company or its directors, officers or employees; (n) the impact of new or changes in current laws, regulations, rules or other industry standards; (o) the ability of our operating teams to drive revenue and margins; (p) the impact of significant competition from other gaming and entertainment operations; (q) our ability to obtain timely regulatory approvals required to own, develop and/or operate our properties, or other delays, approvals or impediments to completing our planned acquisitions or projects, construction factors, including delays, and increased costs; (r) the passage of state, federal or local legislation (including referenda) that would expand, restrict, further tax, prevent or negatively impact operations in or adjacent to the jurisdictions in which we do or seek to do business (such as a smoking ban at any of our properties or the award of additional gaming licenses proximate to our properties, as recently occurred with Illinois and Pennsylvania legislation); (s) the effects of local and national economic, credit, capital market, housing, and energy conditions on the economy in general and on the gaming and lodging industries in particular; (t) the activities of our competitors (commercial and tribal) and the rapid emergence of new competitors (traditional, internet, social, sweepstakes based and VGTs in bars and truck stops); (u) increases in the effective rate of taxation for any of our operations or at the corporate level; (v) our ability to identify attractive acquisition and development opportunities (especially in new business lines) and to agree to terms with, and maintain good relationships with partners/municipalities for such transactions; (w) the costs and risks involved in the pursuit of such opportunities and our ability to complete the acquisition or development of, and achieve the expected returns from, such opportunities; (x) our expectations for the continued availability and cost of capital; (y) the impact of weather, including flooding, hurricanes and tornadoes; (z) changes in accounting standards; (aa) the risk of failing to maintain the integrity of our information technology infrastructure and safeguard our business, employee and customer data (particularly as our iGaming division grows); (bb) with respect to our iGaming and sports betting endeavors, the impact of significant competition from other companies for online sports betting, iGaming and sportsbooks, our ability to achieve the expected financial returns related to our investment in Barstool Sports, our ability to obtain timely regulatory approvals required to own, develop and/or operate sportsbooks may be delayed and there may be impediments and increased costs to launching the online betting, iGaming and sportsbooks, including delays, and increased costs, intellectual property and legal and regulatory challenges, as well as our ability to successfully develop innovative products that attract and retain a significant number of players in order to grow our revenues and earnings, our ability to establish key partnerships, our ability to generate meaningful returns and the risks inherent in any new business; (cc) with respect to our proposed Pennsylvania Category 4 casinos in York and Berks counties, risks relating to construction, and our ability to achieve our expected budgets, timelines and investment returns, including the ultimate location of other gaming properties in the Commonwealth of Pennsylvania; and (dd) other factors included in “Risk Factors” of the Company’s Annual Report on Form 10-K for the year ended December 31, 2019, the Company’s Quarterly Report on Form 10-Q for the quarter ended March 31, 2020, subsequent Quarterly Reports on Form 10-Q and Current Reports on Form 8-K, each as filed with the U.S. Комиссия по Безопасности и Обмену. Компания не намерена публично обновлять какие-либо прогнозные заявления, за исключением случаев, предусмотренных законодательством.

Контакты

Общие запросы СМИ:
Эрик Шипперс, старший вице-президент по связям с общественностью
Penn National Gaming
610 / 373-2400

Финансовые СМИ и Аналитические Запросы:
Джастин Себастьяно, старший вице-президент по финансам и казначей
Penn National Gaming
610 / 373-2400

Джозеф Н. Джаффони, Ричард Лэнд
JCIR
212 / 835-8500 или penn@jcir.com

Источник БИЗНЕС ПРОВОД